Источник: Портал PaxForex Premium Analytics, Фундаментальная Информация
Илон Маск, исполнительный директор компании Tesla, бросил вызов всем и вся, с тех пор как в 2008 году возглавил компанию-производителя электромобилей. Теперь, после того, как он снова поразил всех отчетом о прибыли за третий квартал, стоит ли сейчас закупаться акциями Tesla?
Отчет был пятым кварталом подряд по прибыльности для Tesla. Компания сообщила о скорректированном доходе в 76 центов на акцию, так как выручка подскочила на 39% до 8,77 миллиардов долларов, что превысило оценки Уолл-стрит.
Как обычно, продажи квот на выброс вредных веществ другим автопроизводителям, призванных стимулировать продажи электромобилей, способствовали росту квартальной прибыли. Поскольку автомобили, производимые Tesla, могут похвастаться нулевым уровнем выбросов, компания заработала значительный объем регуляторных кредитов. Tesla сообщила о продаже кредитов в размере 397 млн. долл. в квартал, деньги, которые идут прямо к итоговой сумме.
Среди основных показателей отчета о прибыли, Tesla все еще рассчитывает достичь годового объема поставок в 500,000. Для достижения этой цели ему придется поставить 181 000 автомобилей в четвертом квартале против 140 000 в третьем, что, по мнению некоторых аналитиков, будет трудно достичь.
" Tesla остается Джаггернаутом в пространстве электромобилей, который заслуживает похвалы за видение и готовность бросить вызов статус-кво в автопроизводстве", - сказал аналитик Canaccord Genuity Джед Дорсхаймер (Jed Dorsheimer) в своей записке для клиентов. "Многие будут сомневаться в масштабируемости этого рынка, особенно в условиях конкуренции на пути".
Дорсхаймер повысил свою ценовую цель по акции Тесла до 419 с 377.
Tesla осуществляет массивное расширение производства. Маск хочет в конечном итоге построить 20 миллионов электромобилей в год в течение следующего десятилетия - более чем в два раза больше, чем сейчас производят другие автогиганты - так что теперь перед ним стоит задача быстро расширить свои производственные возможности. Акции Tesla в этом году взлетели стремительно, но впереди у компании может быть нелегкая дорога.
Tesla сделала большой шаг с третьим производственным заводом, где сейчас ведется строительство недалеко от Берлина. Строительство этого завода, как ожидается, будет завершено в марте 2021 года, где будет выпускаться модель Y.
Затем в июле Маск подтвердил, что его четвертый завод будет построен недалеко от Остина, штат Техас. Этот завод будет самым большим, построенным на 2000 акрах земли. Он будет выпускать Cybertruck и его крупногабаритный грузовик Semi, а также Модель Y и Модель 3.
Когда Tesla начнет выпускать автомобили в Германии, она будет идти лицом к лицу с такими прославленными немецкими именами, как электромобили: Volkswagen Group, BMW и подразделение Mercedes Benz компании Daimler AG. Это будет непростая битва, так как все три автомобильных предприятия имеют репутацию качественных автомобилей.
Среди других серьезных конкурентов - Ford Motor Mustang Mach E, I-PACE от Tata Motors Jaguar и Audi eTron. Audi принадлежит Volkswagen.
Tesla также сталкивается с жесткой конкуренцией в Китае. Соперниками в Китае являются Xpeng Motors, поддерживаемые гигантом электронной коммерции Alibaba, а также Nio и Li Auto.
Несмотря на растущую конкуренцию, компания Маска сохранила высокий уровень доверия.
"Мы становимся намного лучше в производстве автомобилей", - сказал он в ежеквартальном конференц-звонке. "Вы можете увидеть это в Шанхае". Еще больше вы увидите в Берлине". Фундаментальная архитектура Модели Y будет отличаться в Берлине, принципиально более эффективной".
22 сентября состоялся долгожданный Battery Day, который не оправдал повышенных ожиданий аналитиков с Уолл-стрит, что привело к очередному резкому падению акций компании. Компания рассказала о том, что они планируют как увеличить дальность работы батарей, так и снизить стоимость батарей нового поколения. Но это не принесло мгновенного удовлетворения желаниям аудитории, вместо этого указав на более сложные, многолетние цели.
Не было упомянуто о миллионной батарее, которую ожидали многие аналитики. Тем не менее, компания заявила, что усовершенствование технологии производства аккумуляторных батарей позволит ей запустить более дешевую машину.
"Примерно через три года, мы уверены, что сможем сделать очень привлекательный электромобиль за $25,000, который также будет полностью автономным", сказал Маск на мероприятии. Он сказал, что Tesla может достичь 54% увеличения дальности поездки. Кроме того, он также нацелен на 56% снижение стоимости одного киловатт-часа.
Аналитики Уолл-стрит написали об этом событии с разными взглядами. Но одно казалось очевидным: Tesla не превзошел все ожидания."Хотя мы приветствуем амбициозные планы компании, мы считаем, что это рискованный по своей сути шаг с крутым исполнением и операционными проблемами", - написала аналитик Нидхэм Раджвиндра Гилл (Rajvindra Gill) в своем отчете, адресованном клиентам.
Пятый квартал подряд по прибыльности может придать дополнительный импульс включению Tesla в индекс S&P 500, которого она недавно не смогла достичь. Акции Tesla
рухнули 8 сентября после того, как им было отказано во включении в индекс.
"Мы рассматриваем отчет Tesla за третий квартал как еще один серьезный шаг вперед в развитии компании по поставкам Модели 3, а также в направлении прибыльности в 2021 году", - написал аналитик компании Wedbush Даниэль Ивс в своей записке для клиентов. Ивс присвоил нейтральный рейтинг акций Tesla с ценовым ориентиром 500.
Пока цена находится ниже уровня 438.00 следуйте рекомендациям ниже:
- Временной интервал: D1
- Рекомендация: короткая позиция
- Точка входа: 388.04
- Тейк-профит 1: 336.00
- Тейк-профит 2: 314.00
Альтернативный сценарий:
При пробое уровня 438.00 следуйте рекомендациям ниже
- Временной интервал: D1
- Рекомендация: длинная позиция
- Точка входа: 438.00
- Тейк-профит 1: 477.00
- Тейк-профит 2: 501.00
